குறைந்த ஏற்ற இறக்கத்துடன் பங்குச் சந்தை முதலீடு: ஆக்சிஸ் நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட்..! GuruRam Financial Services

 

குறைந்த ஏற்ற இறக்கத்துடன் பங்குச் சந்தை முதலீடு: ஆக்சிஸ் நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட்..!

பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்யலாம்... ஆனால் ஏற்ற இறக்கம் குறைவாக இருக்குமா?

 ஆர். வெங்கடேஷ்,

குருராம் ஃபைனான்சியல்  சர்வீசஸ் பிரைவேட் லிமிடெட்  

திரு. ஆர். வெங்கடேஷ், 

நிறுவனர்,  www.gururamfinancialservices.com

ARN 265132, Tel. +91-9677267889

“பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்ய ஆசையாக இருக்கிறது. ஆனால் தினமும் சந்தை மேலே, கீழே என்று மாறிக்கொண்டே இருப்பதைப் பார்த்தால் பயமாக இருக்கிறது!” என்று கார்த்திக் தனது நண்பரிடம் கூறினார்.

 

“சந்தையில் ஏற்ற இறக்கம் இல்லாமல் இருப்பது சாத்தியமில்லை. ஆனால், ஒப்பீட்டளவில் குறைந்த ஏற்ற இறக்கம் கொண்ட பங்குகளைத் தேர்ந்தெடுத்து முதலீடு செய்யும் அணுகுமுறைகள் இருக்கின்றன” என்றார் நண்பர்.

 

பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்ய விரும்புபவர்கள் எதிர்கொள்ளும் முக்கியமான சவால்களில் ஒன்று ஏற்ற இறக்கம். குறிப்பாக, குறுகிய காலத்தில் முதலீட்டின் மதிப்பு வேகமாக உயர்வதும், அதேபோல் குறைவதும் முதலீட்டாளர்களின் மனநிலையைப் பாதிக்கலாம்.

 

 

இந்தச் சூழலில், ஆக்சிஸ் நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட் (Axis Nifty500 Low Volatility 50 Index Fund) என்ற புதிய திட்டம் முதலீட்டாளர்களின் கவனத்தை ஈர்க்கிறது.

 

இந்தத் திட்டம் நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 மொத்த வருவாய் குறியீட்டை பிரதிபலிக்கும் வகையில் முதலீடு செய்யும். இது ஒரு திறந்தநிலை குறியீட்டு ஃபண்டாகும்.

 

‘குறைந்த ஏற்ற இறக்கம்’ என்றால் என்ன?

 

ஒரு பங்கின் விலை தினமும் ஒரே மாதிரியாக இருக்காது. சில பங்குகள் சிறிய அளவில் மட்டுமே விலை மாறுபாட்டைக் காட்டும். சில பங்குகள் மிக வேகமாக மேலே அல்லது கீழே செல்லக்கூடும்.

ஒரு குறிப்பிட்ட காலத்தில் பங்கின் விலை எவ்வளவு அதிகமாக மாறுகிறது என்பதைக் கணக்கிடுவதற்கு ஏற்ற இறக்கம் என்ற அளவீடு பயன்படுத்தப்படுகிறது.

 

குறைந்த ஏற்ற இறக்கம் கொண்ட பங்குகள் என்றால், அவற்றின் விலை மற்ற சில பங்குகளைவிட ஒப்பீட்டளவில் குறைவாக ஏற்ற இறக்கம் கொண்டிருக்கலாம் என்பதே பொருள்.

 

ஆனால், குறைந்த ஏற்ற இறக்கம் என்பது குறைந்த ஆபத்து அல்லது இழப்பு ஏற்படாது என்பதற்கான உத்தரவாதம் அல்ல. சந்தை வீழ்ச்சியின்போது இந்த வகை பங்குகளும் குறையலாம்.

 

நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 குறியீடு என்றால் என்ன?

 

நிஃப்டி500 குறியீட்டில் உள்ள நிறுவனங்களில் இருந்து, வரலாற்று விலை ஏற்ற இறக்கம் குறைவாக உள்ளதாகத் தேர்ந்தெடுக்கப்படும் 50 பங்குகளை அடிப்படையாகக் கொண்ட குறியீடுதான் நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50.

இதனால், வழக்கமான நிஃப்டி500 குறியீட்டில் முதலீடு செய்வதற்கும், குறைந்த ஏற்ற இறக்கத்தை அடிப்படையாகக் கொண்ட இந்தக் குறியீட்டில் முதலீடு செய்வதற்கும் அணுகுமுறையில் வித்தியாசம் உள்ளது.

 

இந்தப் புதிய ஃபண்ட், அந்தக் குறியீட்டின் செயல்பாட்டைப் பிரதிபலிக்கும் வகையில் முதலீடு செய்ய முயற்சிக்கும்.

 

இது எவ்வாறு செயல்படும்?

 

இது ஒரு குறியீட்டு ஃபண்ட் என்பதால், ஃபண்ட் மேலாளர் தனது விருப்பப்படி எந்தப் பங்குகளை வேண்டுமானாலும் தேர்ந்தெடுத்து அடிக்கடி வாங்கி விற்கும் முறையைப் பின்பற்றுவதில்லை.

 

அதற்குப் பதிலாக, அது பின்பற்றும் குறியீட்டில் இடம்பெறும் பங்குகளை அதற்கேற்ப வைத்திருப்பதே முக்கிய நோக்கமாக இருக்கும்.

 

குறியீட்டில் பங்குகளின் எண்ணிக்கை அல்லது அவற்றின் எடை மாற்றப்படும்போது, ஃபண்டும் அதற்கேற்ப தனது முதலீடுகளை மாற்றியமைக்கலாம்.

 

இதனால், முதலீட்டாளர்கள் தனித்தனியாக 50 பங்குகளைத் தேர்ந்தெடுத்து முதலீடு செய்வதற்குப் பதிலாக, ஒரே மியூச்சுவல் ஃபண்ட் வழியாக அந்த முதலீட்டு அணுகுமுறையில் பங்கேற்கும் வாய்ப்பைப் பெறுகிறார்கள்.

புதிய ஃபண்டின் முக்கிய அம்சங்கள்

அம்சம்	விவரம்
திட்டத்தின் பெயர்	ஆக்சிஸ் நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட்
முதலீட்டு அடிப்படை	நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 குறியீடு
குறியீட்டு வகை	மொத்த வருவாய் குறியீடு
திட்டத்தின் தன்மை	திறந்தநிலை குறியீட்டு ஃபண்ட்
புதிய ஃபண்ட் வெளியீடு முடிவு	22 செப்டம்பர் 2026
குறைந்தபட்ச முதலீடு	ரூ.100
வெளியேற்றக் கட்டணம்	யூனிட் ஒதுக்கீட்டிலிருந்து 15 நாட்களுக்குள் பணம் எடுத்தால் 0.25%

 

ரூ.100 என்ற குறைந்தபட்ச முதலீடு

 

இந்தத் திட்டத்தின் குறைந்தபட்ச முதலீட்டுத் தொகை ரூ.100 எனக் குறிப்பிடப்பட்டுள்ளது.

குறைந்தபட்ச முதலீடு குறைவாக இருப்பதால், சிறிய தொகையில் முதலீட்டைத் தொடங்க விரும்புபவர்களுக்கு இது வசதியாக இருக்கலாம். ஆனால், ரூ.100 மட்டுமே முதலீடு செய்ய வேண்டும் என்று அர்த்தமில்லை.

 

முதலீட்டாளர் தன்னுடைய நிதி இலக்குகள், முதலீட்டு காலம் மற்றும் மாதாந்திர முதலீட்டு திறன் ஆகியவற்றைப் பொறுத்து முதலீட்டுத் தொகையைத் தீர்மானிக்க வேண்டும்.

வெளியேற்றக் கட்டணம் கவனிக்க வேண்டியது ஏன்?

 

இந்தத் திட்டத்தில், யூனிட்கள் ஒதுக்கப்பட்ட நாளிலிருந்து 15 நாட்களுக்குள் முதலீட்டைத் திரும்பப் பெற்றால் 0.25% வெளியேற்றக் கட்டணம் விதிக்கப்படும் என்று தெரிவிக்கப்பட்டுள்ளது.

உதாரணமாக, ரூ.1 லட்சம் மதிப்புள்ள முதலீட்டை 15 நாட்களுக்குள் மீட்டெடுத்தால், 0.25% என்ற விகிதத்தில் ரூ.250 வெளியேற்றக் கட்டணமாக இருக்கலாம்.

 

எனவே, இந்தத் திட்டத்தை மிகக் குறுகிய காலத்தில் பணம் எடுத்து விடும் நோக்கத்துடன் அணுகுவதைவிட, முதலீட்டு காலத்தையும் நோக்கத்தையும் முன்கூட்டியே திட்டமிடுவது அவசியம்.

குறைந்த ஏற்ற இறக்கம் என்றால் குறைந்த இழப்பு என்று அர்த்தமா?

இதுதான் முதலீட்டாளர்கள் மிகவும் கவனமாகப் புரிந்துகொள்ள வேண்டிய விஷயம்.

 

“லோ வாலட்டிலிட்டி” என்ற பெயரைப் பார்த்தவுடன், இந்த ஃபண்டில் முதலீடு செய்தால் இழப்பு குறைவாக இருக்கும் அல்லது முதலீட்டுத் தொகை பாதுகாப்பாக இருக்கும் என்று நினைக்கக்கூடாது.

 

இது பங்குச் சந்தை சார்ந்த முதலீடு என்பதால், சந்தை வீழ்ச்சியடையும் போது ஃபண்டின் மதிப்பும் குறையலாம்.

 

குறைந்த ஏற்ற இறக்கம் என்பது, தேர்வு செய்யப்படும் பங்குகளின் வரலாற்று விலை மாறுபாட்டை அடிப்படையாகக் கொண்ட அணுகுமுறை. இது எதிர்காலத்தில் விலை மாறுபாடு எவ்வளவு இருக்கும் என்பதற்கான உத்தரவாதம் அல்ல.

 

யாருக்கு இந்தத் திட்டம் பொருத்தமாக இருக்கலாம்?

பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்ய விரும்பி, அதிக விலை ஏற்ற இறக்கம் கொண்ட பங்குகளைத் தவிர்த்து, குறைந்த ஏற்ற இறக்கத்தை அடிப்படையாகக் கொண்ட முதலீட்டு அணுகுமுறையை விரும்புபவர்கள் இதைப் பரிசீலிக்கலாம்.

 

மேலும், ஏற்கெனவே பல்வேறு பங்குகள் அல்லது பங்குச் சார்ந்த மியூச்சுவல் ஃபண்ட்களில் முதலீடு செய்திருப்பவர்கள், தங்களுடைய மொத்த முதலீட்டுப் பரவலாக்கத்தில் இதுபோன்ற ஒரு குறியீட்டு அணுகுமுறை தேவையா என்பதை ஆராயலாம்.

ஆனால், குறுகிய காலத்தில் தேவைப்படும் பணத்தை இதுபோன்ற பங்குச் சந்தைத் திட்டங்களில் முதலீடு செய்வது பொருத்தமாக இருக்காது.

 

முதலீட்டுக்கு முன் கேட்க வேண்டிய 6 கேள்விகள்

கேள்வி	ஏன் முக்கியம்?
எனது முதலீட்டுக் காலம் என்ன?	பங்குச் சந்தை ஏற்ற இறக்கத்தை சமாளிக்க உதவும்
எனக்கு எவ்வளவு ஆபத்தை ஏற்க முடியும்?	சந்தை வீழ்ச்சியில் அவசர முடிவுகளைத் தவிர்க்க உதவும்
ஏற்கெனவே பங்குகளில் முதலீடு செய்துள்ளேனா?	அதிகப்படியான ஒரே வகை முதலீட்டைத் தவிர்க்க உதவும்
குறியீட்டு முறையைப் புரிந்துகொண்டுள்ளேனா?	ஃபண்ட் எவ்வாறு முதலீடு செய்கிறது என்பதை அறிய உதவும்
செலவுகள் என்ன?	முதலீட்டின் நீண்டகால விளைவுகளைப் புரிந்துகொள்ள உதவும்
எப்போது பணம் தேவைப்படும்?	குறுகிய காலத் தேவைக்காக பங்குச் சந்தையை நம்புவதைத் தவிர்க்க உதவும்

 

 

பங்குச் சந்தையில் முதலீடு செய்வதில் ஏற்ற இறக்கம் என்பது தவிர்க்க முடியாத ஒன்று. ஆனால், முதலீட்டாளர்கள் தங்களுடைய அணுகுமுறைக்கு ஏற்ப வெவ்வேறு குறியீடுகள் மற்றும் முதலீட்டு உத்திகளைத் தேர்ந்தெடுக்க முடியும்.

ஆக்சிஸ் நிஃப்டி500 லோ வாலட்டிலிட்டி 50 இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட், நிஃப்டி500 பிரபஞ்சத்தில் குறைந்த வரலாற்று ஏற்ற இறக்கத்தை அடிப்படையாகக் கொண்ட 50 பங்குகளின் குறியீட்டை பிரதிபலிக்கும் வகையில் முதலீடு செய்யும் புதிய திட்டமாகும்.

 

ரூ.100 என்ற குறைந்தபட்ச முதலீட்டுத் தொகை சிறிய தொகையில் தொடங்க விரும்புபவர்களுக்கு வசதியாக இருந்தாலும், முதலீட்டின் உண்மையான முக்கியத்துவம் தொகையில் இல்லை; நோக்கம், காலம், இடர் மற்றும் ஒட்டுமொத்த முதலீட்டுப் பரவலாக்கம் ஆகியவற்றில்தான் உள்ளது.

 

எனவே, “குறைந்த ஏற்ற இறக்கம்” என்ற பெயரை மட்டும் பார்த்து முடிவு எடுக்காமல், திட்டத்தின் முதலீட்டு முறையைப் புரிந்துகொண்டு, சந்தை ஆபத்துகளை ஏற்றுக்கொள்ளும் திறனுக்கு ஏற்ப முதலீடு செய்வது அவசியம்.

முதலீட்டுக்கு முன் திட்டத்தின் அதிகாரப்பூர்வ ஆவணங்களில் உள்ள முதலீட்டு நோக்கம், இடர் காரணிகள், செலவுகள் மற்றும் பிற விதிமுறைகளை முழுமையாகப் படித்துப் புரிந்துகொள்வது அவசியம்.

கூடுதல் விவரங்கள் மற்றும் முதலீடு செய்ய..!

 ஆர். வெங்கடேஷ்,

குருராம் ஃபைனான்சியல்  சர்வீசஸ் பிரைவேட் லிமிடெட்  

திரு. ஆர். வெங்கடேஷ், 

நிறுவனர்,  www.gururamfinancialservices.com

ARN 265132

மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடு, நிதி ஆலோசனை, ஆயுள் மற்றும் மருத்துவக் காப்பீடு எடுக்க ஆர். வெங்கடேஷ் அவர்களை தாராளமாக அணுகலாம். 

நிதி ஆலோசகர் திரு. ஆர். வெங்கடேஷ் , நாணயம் விகடன், அவள் விகடன், விகடன் டாட் காம் உள்ளிட்ட பத்திரிகைகளில் எழுதிய கட்டுரைகளை படிக்க

https://www.vikatan.com/author/aar-vengktteess

 

Mr. R Venkatesh

AMFI Registered Mutual Fund Distributors.
GuruRam Financial Services Pvt. Ltd.
New No. 14, Old No. 37C, First Floor
Nathamuni Street, T Nagar, Chennai -600017

Tel. +91-9677267889, 9677025125
Email: gururamforyou@gmail.com

http://www.gururamfinancialservices.com/

Disclaimer:

மியூச்சுவல் ஃபண்ட் முதலீடு சந்தை  ரிஸ்க்களுக்கு உட்பட்டது. முதலீடு செய்யும் முன் திட்டம் சார்ந்த அனைத்து ஆவணங்களையும் சரியாகப் படித்துப் பார்க்குமாறு அறிவுறுத்தப்படுகிறது. மியூச்சுவல் ஃபண்ட் மூலம் நிச்சயமான ஆதாயங்கள் கிடைக்கும் என்பதற்கு உத்தரவாதம் கிடையாது.